招商策略当下A股主要有人形机器人汽车智
2023/12/16 来源：不详主题投资方面，当下A股主要有人形机器人、汽车智能化、数据要素、HBM和MR头显五个投资机会，建议持续跟踪人形机器人（特斯拉人形机器人行走测试）、汽车智能化（特斯拉FSD入华预期、华为生态联盟）、数据要素（政策催化）、HBM（AI服务器算力需求升级拉动）和MR头显（苹果VisionPro量产）投资机会。中观数据方面，全球AI网站访问量稳定增长，手机端APP下载大幅增加；国产新能源车销量整体相对疲弱，环比基本持平，问界、岚图表现亮眼；光伏新增装机增速有所回升，电网和电源建设稳步开展。
核心观点
当下A股有哪些主题投资机会？投资机会一：人形机器人。海外方面，特斯拉人形机器人有望在12月迎来行走测试；国内方面，开普勒于11月发布了其首款人形机器人。人形机器人产业迎多重催化，看好相关产业链环节投资机会。投资机会二：汽车智能化。政策端，L3、L4智能驾驶已经开始试点；产业端，特斯拉FSD入华渐近，华为建立鸿蒙智能汽车技术生态联盟。投资机会三：数据要素。四季度以来，数据要素催化不断，产业进展频出，数据要素作为AI语料有巨大增长潜力。投资机会四：HBM。AI服务器CPU和GPU随算力需求而升级，对存储器容量和价值量均有数倍拉动。HBM作为优秀解决方案，拥有超过百亿美元的增量市场。投资机会五：MR头显。苹果VisionPro有望于12月量产，
